Несмотря на широкий круг мер, принимаемых руководством страны в последние годы в рамках развития цифровизации по обеспечению удобства, прозрачности и простоты осуществления безналичных операций, в стране фиксируется рост наличности у населения и даже бизнеса.
Центральный Банк России сообщил, что на 1 января 2026 года у населения на руках оказалось 19,5 триллиона рублей. Прирост наличных денег у наших граждан за 2025 год вырос в пять раз по сравнению с 2024 годом. Кроме того, Центробанк в документе «Основные направления развития наличного денежного обращения на 2026–2030 годы» даёт прогноз, что в ближайшие пять лет объём наличных денег в обращении в России вырастет, как минимум, на 22 процента, а в рисковом сценарии – на 35 процентов.
К числу макроэкономических факторов относится высокая ключевая ставка 2024–2025 годов и привлекательные условия по депозитам и сберегательным счетам, которые стимулировали население держать деньги в банковских учреждениях и меньше тратить.
Однако с июня 2025 года Центробанк начал принимать меры по ослаблению денежно-кредитной политики, что привело к поступательному снижению средней ставки по вкладам и стало подталкивать граждан делать выбор между продлением депозитов и совершением покупок.
Напомним, что 1 сентября 2025 года в России вступили в силу новые положения Закона № 41-ФЗ, в соответствии с которыми банки обязаны контролировать операции по снятию наличных через банкоматы и в некоторых случаях временно эти операции блокировать. В случае подозрительных действий банк до выдачи наличных со счёта человека через банкомат обязан проверить, не совершается ли операция под влиянием мошенников. Таким образом, в определённый степени на желание иметь наличные деньги оказывает влияние борьба государства с мошенничеством, потому что граждане сталкиваются с ситуациями, когда доступ к их собственным средствам иногда бывает затруднён процедурами проверки. Поэтому важную роль играет регуляторная среда, а борьба государства с мошенничеством лишь усиливает желание людей хранить деньги в наличной форме. Вводимые меры безопасности зачастую снижают уверенность граждан в том, что они смогут беспрепятственно получить нужную сумму в нужный момент. Сюда же добавляются периодические отключения мобильного Интернета в регионах, массовые блокировки карт и переводов, которые банки объясняют борьбой с мошенничеством. Всё это могло повлиять на массовый выбор населения в пользу наличных как наиболее надёжного и доступного инструмента.
Следует обратить внимание на устойчивость национального финансового поведения, когда при активном осваивании цифровых сервисов россияне не спешат полностью переходить на безналичную форму, предпочитая формировать «подушку безопасности» в обеих формах. Такая стратегия позволяет диверсифицировать риски и гибко управлять личным бюджетом. Этот выбор продиктован не только текущей экономической конъюнктурой, но и глубокими историческими корнями. На протяжении поколений население интуитивно стремилось к балансу между технологическим прогрессом и проверенной надёжностью физических денег. Поэтому, несмотря на значительный рост наличности как у населения, так и у бизнеса, можно предположить, что отказа от физических денег в ближайшее время не предвидится, и процесс цифровизации экономики, направленный на упрощение безналичных расчётов, продолжится.
Современная финансовая модель россиян представляет собой синтез новых возможностей и многолетнего опыта сохранения капитала, где цифровое удобство не отменяет, а гармонично дополняет традиционное стремление к осязаемой гарантии. При этом рост наличности создаёт определённые вызовы для экономической политики. Несомненно, увеличение объёма наличных денег при совершении сделок повышает разнообразие схем управления денежными средствами, что затрудняет контроль за оборотом средств. В связи с этим сокращение объёмов теневой экономики является одной из ключевых задач России, поставленных на 2026 год. Об этом заявил на расширенном заседании коллегии Федеральной налоговой службы министр финансов Антон Силуанов. Однако рост наличности может объективно осложнить достижение этой цели.
Если граждане будут уверены, что их доступ к безналичным средствам не будет ограничен без веских причин, а цифровые сервисы станут работать бесперебойно, интерес к наличным может постепенно стабилизироваться. Пока же Россия проходит через этап финансовой адаптации, где наличный рубль вновь становится символом надёжности и независимости для многих граждан.
Ольга Астафьева,
Светлана Ульянова,
Ирина Смирнова,
доценты кафедры общего и проектного менеджмента
факультета «Высшая школа управления»
Финансового университета
при Правительстве Российской Федерации
Фото Сергея Родницкого
